Преодоление разрыва между TradFi и DeFi с помощью RWA на блокчейне
15 декабря 2023 г.В наш век постоянных инноваций и переосмысления словом «революция» стали злоупотреблять и злоупотреблять. Однако именно это и происходит, особенно в финансовом мире. Финансовая индустрия находится на пороге революции, и ведущую роль в ней играет новаторская концепция токенизации активов реального мира (RWA).
Его революционный тег становится еще более «укрепленным», поскольку он происходит параллельно с блокчейном. Этот продолжающийся сдвиг в финансовой отрасли обещает разрушить архаичные стены, разделяющие традиционные финансы (TradFi) и растущие системы децентрализованных финансов (DeFi).
Согласно исследованиям, к 2027 году мировой рынок токенизации RWA, по прогнозам, достигнет 24,8 триллиона долларов США, демонстрируя его быстрый рост и огромный потенциал. И на данный момент он открывает безграничные возможности для инвесторов, бизнеса и мировой финансовой системы.
Токенизация реальных активов
Реальные активы — это материальные активы, существующие в физической сфере, отличные от исключительно цифровых. Примеры включают физические объекты, такие как дома, земля, произведения искусства, транспортные средства и товары, а также финансовые инструменты, такие как кредиты, облигации, интеллектуальная собственность, счета-фактуры и нематериальные активы, такие как баллы лояльности и углеродные кредиты.
По сути, любой актив, имеющий очевидную реальную ценность и возможность владения, квалифицируется как реальный актив.
Ключевое различие между традиционными RWA и их аналогами в блокчейне заключается в токенизации. В этом контексте право собственности на RWA тщательно представлено в прозрачной и безопасной сети блокчейнов посредством цифровых токенов.
Эти токены открывают беспрецедентную функциональность по сравнению с традиционными RWA, обеспечивая эффективную торговлю, дробление и доступ к новым финансовым возможностям, ранее недоступным.
Представьте себе токенизацию части элитной недвижимости на Манхэттене, картины Пикассо или даже парка автомобилей Tesla. Возможности впечатляют. Сцена токенизации RWA быстро развивается и имеет огромный потенциал для изменения того, как мы инвестируем, управляем и торгуем активами.
Представляя право собственности на эти активы (материальные и нематериальные) через цифровые токены в безопасном и прозрачном блокчейне, токенизация RWA открывает множество преимуществ:
Повышение ликвидности и долевое владение
Неликвидность — традиционная проблема финансового сектора. Он поражает многие инвестиционные классы и ограничивает доступ, поскольку препятствует эффективному распределению капитала. Путем токенизации активы делятся на более мелкие цифровые единицы, что обеспечивает дробное владение и демократизирует доступ к активам, которые считаются недостижимыми инвестиционными перспективами.
Например, произведение искусства, которое стоит миллионы, теперь можно разделить на тысячи токенов, что позволяет любому владеть частью шедевра. Эту услугу предоставляют такие компании, как Artfi. n n Artfi — это финтех-стартап в области изобразительного искусства, миссия которого заключается в демократизации инвестиций в изобразительное искусство посредством токенизации произведений искусства, представляющих собой «голубые фишки», и продажи их публике в качестве НФТ. Благодаря этой компании небольшой инвестор теперь может владеть картиной стоимостью 10 миллионов долларов на сумму 1000 долларов.
Повышение эффективности и снижение трения
Процессы TradFi общеизвестно громоздки и требуют большого количества бумажных документов, и именно это технология блокчейна упрощает с помощью смарт-контрактов. Автоматизация с помощью смарт-контрактов исключает ручную обработку, уменьшает количество ошибок и ускоряет транзакции, что снижает затраты и повышает эффективность. EstateX и YieldBricks — примеры компаний, делающих именно это. Основанная на блокчейне платформа EstateX упрощает инвестиции в недвижимость и управление ею за счет токенизации. Инвестор теперь может приобретать долевое владение недвижимостью, поскольку необходимый минимальный инвестиционный порог снижен.
С помощью этой платформы частные лица могут начать создавать свой портфель недвижимости с инвестициями всего в 100 долларов. К 2024 году европейский рынок токенизированной недвижимости составит стоимость 1,5 триллиона долларов. небольшая часть мирового рынка недвижимости, которая выросла на 5% в 2020 году (несмотря на COVID) до 326,5 триллионов долларов.
Это говорит о том, что глобальный рынок недвижимости более ценен, чем все глобальные акции и долговые ценные бумаги вместе взятые, и его стоимость почти в четыре раза превышает ВВП, и EstateX играет на этом рынке.
YieldBricks играет в основном пространстве DeFi. Компания предоставляет цельные пулы DeFi, которые токенизируют доход через активы недвижимости.
Прозрачность и доверие
Блокчейн построен на основе распределенных реестров, которые обеспечивают неизменность записей о праве собственности и истории транзакций. Инвесторы могут использовать технологию блокчейна для подтверждения легитимности и происхождения токенизированных активов, снижая финансовые риски и повышая прозрачность, а также снижая уровень мошенничества. Propy – это фирма, которая занимается именно этим.
Они автоматизируют процесс закрытия для всех участников сделки с недвижимостью, чтобы сделать закрытие быстрее, проще и безопаснее. Компания помогает осуществлять операции с недвижимостью с использованием криптовалют.
Новые возможности для классов активов
Благодаря токенизации помимо традиционных инвестиций, различные классы активов теперь имеют инновационные варианты использования.
Интеллектуальную собственность теперь можно токенизировать и монетизировать, что позволяет художникам, музыкантам и изобретателям напрямую взаимодействовать со своей аудиторией, а также получать новые потоки доходов.
Проекты в области возобновляемых источников энергии могут финансироваться путем краудфандинга посредством токенизированных предложений, что демократизирует доступ к инвестициям в чистую энергетику.
MultiCurrency-Block Ventures DAO (MCB DAO) – это организация, предлагающая экспертные консультационные услуги в этой нише. Они предоставляют информацию об интеграции технологий, тенденциях рынка и соблюдении нормативных требований, обеспечивая оптимальное планирование и реализацию проектов для предприятий в экосистеме RWA. n n Потенциал токенизации RWA неоспорим. Это быстро развивающаяся отрасль, и статистика рисует многообещающую картину. По состоянию на октябрь 2023 года общая заблокированная стоимость (TVL) превысила 2,4 миллиарда долларов, а исследования Boston Consulting Group показывают, что совокупная стоимость токенизированных неликвидных активов может превысит 16 триллионов долларов к 2030 году.
Однако проблемы сохраняются. Несмотря на эволюцию нормативно-правовой базы, возглавляемую такими правительствами, как Сингапур и Дубай, остается неопределенность. Технологические препятствия и пробелы в инфраструктуре являются дополнительными препятствиями, требующими внимания для раскрытия потенциала токенизации RWA.
Устранение этих препятствий требует совместных усилий политиков, игроков отрасли и поставщиков технологий. Это сотрудничество должно быть направлено на разработку четких руководящих принципов, создание надежной инфраструктуры и содействие инновациям.
Заключение
Забудьте о драме DeFi и монетах-мемах: токенизация RWA — это спящий гигант, готовый изменить финансы и пространство блокчейна. Представьте себе демократизированные империи недвижимости, дробные Пикассо и токенизированные Tesla, работающие на движке DeFi.
Я считаю, что токенизация RWA — это непреодолимая сила, соединяющая жесткость TradFi со свободой DeFi, и ее взрывной потенциал только и ждет, чтобы разжечь следующую большую историю о блокчейне. Будущее финансов токенизировано, а RWA — это ракетное топливо. н
Оригинал